Küresel piyasalarda, ABD Merkez Bankası'nın (Fed) faiz oranlarını 25 baz puan indirmesi, ancak gevşeme döngüsünün hız kesebileceğine dair işaretler vermesi sonrası olumsuz bir hava hakim. Bugün ise ABD'de açıklanacak büyüme verileri yatırımcıların odağına yerleşti.
Dün gerçekleştirilen toplantıda, Fed politika faizini 4,25-4,50 aralığına düşürerek tahminlerle uyumlu bir karar aldı. Bu, Fed'in yıl içindeki üçüncü faiz indirimi oldu. Ancak banka, 2025 yılında faiz indirimlerinin daha yavaş olacağı sinyalini vererek, gelecek yıl için federal fon oranını yüzde 3,4'ten 3,9'a yükseltti.
Federal Açık Piyasa Komitesi'nin (FOMC) geleceğe dair faiz beklentilerini gösteren nokta grafiği, 2025'te Fed'in yalnızca 50 baz puanlık iki faiz indirimi yapabileceğini öngördü.
Fed Başkanı Jerome Powell, toplantı sonrası yaptığı açıklamalarda, bankanın para politikası duruşunun daha az kısıtlayıcı olduğunu vurgularken, gelecekteki faiz indirimlerine ilişkin daha temkinli bir yaklaşım sergileyeceklerini ifade etti. Ayrıca, enflasyon hedefinin yüzde 2'ye inmesinin birkaç yıl alabileceğini belirterek bu yönde emin adımlarla ilerlediklerini söyledi.
Powell’ın açıklamalarının ardından, para piyasalarında Fed’in 2025 yılının başındaki toplantısında faiz oranlarını sabit tutma olasılığı güçlü bir şekilde fiyatlandı.
Diğer taraftan, dün açıklanan verilere göre ABD'nin cari işlemler açığı, 2023’ün üçüncü çeyreğinde yüzde 13,1 artışla 310,9 milyar dolara yükseldi. Bu, tüm zamanların en yüksek seviyesi olarak kaydedildi. Ayrıca, ABD'deki cari açığın Gayri Safi Yurt İçi Hasıla'ya (GSYH) oranı üçüncü çeyrekte yüzde 4,2 olarak belirlendi.
ABD'de konut piyasasında da soğuma devam etti. Kasım ayında yeni konut yapımı, piyasa beklentilerinin altında kalarak yüzde 1,8 azaldı.
Bugün açıklanacak ABD büyüme verileri ve yarınki çekirdek kişisel tüketim harcamaları fiyat endeksi, ülke ekonomisi hakkında daha fazla bilgi verecek.
Piyasada artan belirsizlik ile birlikte, dün altının ons fiyatı yüzde 1,9 değer kaybederek 2.592 dolara gerilerken, bugün altın kısmi bir toparlanma yaşayarak 2.608 dolar seviyelerinden işlem görmekte.
Fed'in faiz kararlarının etkisiyle ABD'nin 10 yıllık hazine tahvili faizi yükselmeye devam ederek yüzde 4,52 seviyesine çıktı. Dolar endeksi ise yüzde 1'in üzerinde artarak 108,2’ye çıkarak son iki yılın en yüksek seviyesini gördü, ancak şu an 108,1 seviyelerinde işlem görmekte.
Brent petrolün varil fiyatı ise yeni işlem gününde yüzde 0,2 değer kazanarak 72,7 dolar seviyesinden işlem görüyor.
ABD borsalarında dün önemli düşüşler yaşandı. S&P 500 endeksi yüzde 2,95, Nasdaq yüzde 3,56 ve Dow Jones yüzde 2,58 değer kaybetti. Dow Jones, üst üste onuncu gününü kayıpla tamamladı. ABD endeks vadeli kontratları yeni güne karışık bir başlangıç yaptı.
Avrupa'da, Almanya dışında borsalar pozitif bir seyir izlerken, yatırımcılar İngiltere Merkez Bankası'nın (BoE) bugün açıklayacağı para politikası kararlarına odaklandı. BoE'nin faiz oranını sabit bırakması bekleniyor, ancak yatırımcılar bankanın politika metni ve BoE Başkanı Andrew Bailey’nin açıklamalarını dikkatle izleyecek.
İngiltere'deki enflasyon oranları, Kasım ayında yıllık yüzde 2,6'ya çıkarak son yılların en yüksek seviyesini gördü. Bu, parasal gevşeme sürecinin uzayabileceği yönünde bir sinyal olarak değerlendirildi. İngiltere Merkez Bankası'nın kararları, 2025 yılına dair yönelimleri belirlemede kritik rol oynayacak.
Euro Bölgesi'nde ise Kasım ayında TÜFE yıllık bazda yüzde 2,2'ye yükseldi. Bu gelişmelerin ardından, İngiltere'deki FTSE 100 endeksi yüzde 0,05, İtalya'daki FTSE MIB 30 endeksi yüzde 0,25, Fransa'daki CAC 40 endeksi ise yüzde 0,26 yükseldi. Almanya'da ise DAX 40 endeksi yatay bir seyir izledi.
Asya piyasalarında da benzer şekilde olumsuz bir tablo oluştu. Fed’in faiz indirimi hızını yavaşlatacağı sinyali ve Japonya Merkez Bankası'nın faiz oranlarını sabit tutma kararı, risk iştahını düşürerek Asya borsalarına yansıdı. Nikkei 225 yüzde 0,5, Şanghay bileşik endeksi yüzde 0,5, Hang Seng yüzde 0,7 ve Kospi yüzde 1,5 geriledi.
Yurt içindeki piyasalarda da benzer bir durum yaşandı. Borsa İstanbul'da BIST 100 endeksi yüzde 0,95 değer kaybederek 9.915,76 puandan günü tamamladı. Dolar/TL, yüzde 0,2 artışla 35,0376’dan kapanırken, şu an 35,0440 seviyelerinde işlem görüyor.
Bugün, yurt içinde uluslararası yatırım pozisyonu ve haftalık para ve banka istatistiklerinin yanı sıra, Euro Bölgesi'nde cari işlemler dengesi ve ABD'de büyüme verileri gibi kritik veriler takip edilecek.
Analistler, BIST 100 endeksinde 9.850 ve 9.800 seviyelerinin destek, 10.200 ve 10.250 seviyelerinin ise direnç noktaları olduğunu belirtiyor.
