Dünya genelinde finans piyasaları, ABD'de açıklanan ekonomik verilerin durgunluk endişelerini artırmasıyla haftaya negatif bir seyirle giriş yaptı. Yatırımcıların gözleri, bu hafta açıklanacak ABD enflasyon verilerine çevrildi.
ABD Merkez Bankası'nın (Fed) yıl sonuna kadar atacağı adımlara yönelik belirsizlik sürerken, ülkedeki makroekonomik veriler ve Fed yetkililerinin açıklamaları yakından takip ediliyor.
Uzmanlar, resesyon korkularının yatırımcıların risk iştahını azalttığını belirtirken, enflasyonun hedeflenen seviyeye ineceğine dair beklentilerin güçlü kalmaya devam ettiğini ifade ediyor.
Geçtiğimiz cuma açıklanan ABD tarım dışı istihdam verilerine göre, Ağustos ayında istihdam artışı 142 bin ile tahminlerin altında kalırken, işsizlik oranı yüzde 4,2’ye geriledi. Haziran ve Temmuz aylarındaki istihdam artışları ise aşağı yönlü revize edildi. Buna göre haziranda 179 bin olan istihdam artışı 118 bine, Temmuz’daki artış ise 114 binden 89 bine düştü.
Haftalık ortalama çalışma saatleri 34,3’e yükselirken, Fed’in yakından izlediği ortalama saatlik kazançlar yüzde 0,4 artışla 35,21 dolara çıktı. Yıllık bazda ise kazançlar yüzde 3,8 oranında arttı.
Analistler, işsizlik oranındaki yükselişin resesyon kaygılarını derinleştirdiğini ve yatırımcıların risk iştahını azalttığını vurgularken, beklentilerin altında kalan istihdam verilerinin ABD ekonomisine dair endişeleri yeniden gündeme taşıdığını dile getirdi.
Bu hafta açıklanacak enflasyon verileri, 17-18 Eylül’deki Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) toplantısında faiz indirimine yönelik kararların netleşmesinde önemli rol oynayacak. New York Fed Başkanı John Williams, ekonominin dengelendiğini ve enflasyonun yüzde 2 seviyesine yaklaştığını ifade ederken, para politikası üzerindeki sıkılaştırmanın gevşetilebileceğini belirtti.
Fed Yönetim Kurulu Üyesi Christopher Waller ise, “Enflasyon ve işgücü piyasasında sağlanan ilerlemeyi göz önünde bulundurarak, bir sonraki toplantıda faiz oranını düşürmenin uygun olduğunu düşünüyorum” açıklamasını yaptı. Waller, eğer ekonomik veriler daha büyük faiz indirimlerine ihtiyaç olduğunu gösterirse, buna destek vereceğini de ekledi.
Piyasalardaki beklentiler, Fed’in bu ay 25 baz puan faiz indireceği yönünde şekillenirken, yıl sonuna kadar toplamda 100 baz puanlık bir faiz indirimi yapılmasına kesin gözüyle bakılıyor.
Cuma günü teknoloji devlerinin hisselerindeki sert düşüş dikkat çekti. Tesla yüzde 8,5, Alphabet ve Nvidia yüzde 4, Amazon yüzde 3,7, Meta yüzde 3,2, Microsoft yüzde 1,6 ve Apple yüzde 0,7 oranında değer kaybetti.
Ayrıca, ABD’de Kasım ayında yapılacak başkanlık seçimlerine yönelik anketlerde, Donald Trump ve Kamala Harris’in başa baş gittiği görülüyor.
ABD 10 yıllık tahvil faizleri cuma gününü yüzde 3,73 seviyesinden kapatırken, haftanın ilk işlem gününde 3,75 seviyesine çıktı. Bu arada 2 yıllık tahvil faizinin uzun bir aradan sonra 10 yıllık tahvilin altına inmesi, resesyon sinyallerini güçlendirdi.
Dolar endeksi yüzde 0,1 artışla 101,3 seviyesine ulaşırken, altının onsu 2.498 dolardan işlem görüyor. Brent petrol ise resesyon korkularının ardından yüzde 1,8 düşerek 71,4 dolardan kapanış yaparken, yeni haftada yüzde 0,6 yükselişle 71,8 dolara çıktı.
Geçen hafta Avrupa borsalarında da satış baskısı hakimdi. Avrupa Merkez Bankası'nın (ECB) faiz kararının bu hafta açıklanması beklenirken, piyasa 25 baz puanlık bir indirim olacağı yönünde fiyatlamalar yapıyor. Analistler, ECB’nin yıl sonuna kadar toplamda 75 baz puan faiz indirimi yapabileceğini, ancak makroekonomik verilerin etkisiyle bu beklentinin 100 baz puana çıkabileceğini belirtti.
Asya piyasalarında ise haftanın ilk işlem gününde satış baskısı devam ediyor. Çin’de açıklanan Ağustos TÜFE verisi yüzde 0,6 artarken, ÜFE yüzde 1,8 geriledi. Bu durum Çin ekonomisine yönelik resesyon endişelerini artırıyor.
Japonya'da 2. çeyrek GSYH verisi beklentilerin altında kalırken, Japon yeni dolar karşısında güç kazandı.
Borsa İstanbul’da cuma günü BIST 100 endeksi yüzde 1,67 düşüşle 9.771,16 puandan kapanırken, Fitch Ratings’in Türkiye’nin kredi notunu “B+”dan “BB-”ye yükseltmesi piyasalar üzerinde olumlu bir etki yarattı.
Dolar/TL kuru haftaya 34,00 seviyesinden başlarken, Borsa İstanbul’da 9.600 puan destek, 10.000 puan ise direnç olarak öne çıkıyor.
